人工智能领域的龙头企业英伟达股价的急剧波动引起了市场的关注，市场观望中如何回撤低且增长高的TMT潜力股值得关注。

  有机构称，科技、媒体和电信(TMT)行业可能是当前牛市中的新投资方向。

  英伟达的股价遭受严重打击。

  本周AI赛道的赛程安排如何?

  英伟达股价上周五下跌了5.55%，成交额更超过了1000亿美元，较前一个交易日增加了86.7%。同时，这也导致费城半导体指数从高点回落。

  这次巨大的卖出压力引发了投资者对于“2000年科技泡沫再现”的恐慌。作为高盛目前称之为“全球最重要”的一支股票，英伟达的股价变化牵动着全球金融市场上无数人的关注。

  英伟达作为一家芯片行业巨头，今年股价频繁创下历史新高，其市值已经稳定在2万亿美元，最新市值达到2.2万亿美元，逐渐在缩小与苹果公司市值2.64万亿美元之间的差距。

  在此之前，方舟投资的首席执行官凯西·伍德也向英伟达发出了警告，表示其惊人的增长可能会减缓，并将英伟达与在1997年至2000年间经历股价“抛物线”上涨的思科公司进行了比较。

  一些行业研究员表示，并不认同把英伟达的回调与2020年初互联网泡沫时期的思科相提并论，理由如下：

  1、从宏观角度来看：自1999年6月起，美国开始加息，直至2020年5月，利率总共上升了175个基点，导致流动性大幅收紧。目前正值美联储降息的初期阶段，未来流动性有望继续保持宽松。

  2、中层视角：2000年美国互联网普及率已达到40%以上，行业增速开始放缓，而当前人工智能仍然处于大型模型训练的中期阶段，未来人工智能在各行业的应用和影响力尚未展开，据推测，推理处理的算力需求预计将远远超过训练阶段的需求。

  3、在微观层面上：2000年，思科的收入增速超过50%，但业绩多次未达预期;相比之下，英伟达连续两年实现收入翻倍，且业绩多次大幅超出预期。思科的股价在互联网时代复权后增长了1000倍以上，而英伟达在人工智能时代复权后的股价从最低点到最高点增长了9倍。

  据嘉信理财表示，目前尚未出现英伟达的中期抛售信号。从波动性来看，这说明投资者正在寻求避险，且预计短期波动率将会增加。然而，一旦英伟达股价下跌进一步动摇投资者信心，未来一周市场可能会面临更大的波动压力。

  这些科技、媒体和通信板块的个股涨势强劲。

  有24只高增长科技股引起机构的关注。

  根据信达证券的策略报告指出，就过去两年以及最近半年的板块表现来看，硬科技领域(例如电力设备、电子等)是当下表现明显下滑的板块之一。TMT有可能成为牛市中崭露头角的新领域，但需要密切关注其业绩是否能兑现。

  人工智能作为目前最受瞩目的领域，在去年下半年经历了一波普遍的下滑之后，到了新的一年迅速反弹。

  据数据宝统计，人工智能领域以TMT板块为主导的赛道中，共有11只个股最新收盘价距离自2023年以来的最高点回撤幅度已经减少到不到10%。

  龙头股思路明确，最近股价持续上涨。从2月6日的最低点10.6元/股飙升至最新的21.81元/股收盘价，创下8个月以来的新高。

  中国移动这家万亿级通讯巨头今年股价上涨超过9%，已经达到历史新高。最近，“东数西算”国家工程的关键技术——全球首个400G全光省际骨干网正式投入商用。这个骨干网由中国移动研发，预计在2024年年中之前，中国移动将实现高速连接八大枢纽，建成全球最大、覆盖最广的400G全光省际骨干网络。

  根据年内涨幅数据显示，有11只TMT板块股票的涨幅超过30%，这些股票包括光模块领域的天孚通信、中际旭创、新易盛、光迅科技等。

  随着文生视频大模型Sora人气飙升等利好消息的推动，二级市场涉及高速率光模块、光芯片企业的股价也纷纷上涨。

  中信建投指出，减少能耗和降低成本已成为光模块领域发展的主要趋势，因此可能会迎来800G硅光模块的量产机会。在未来1.6T时代，硅光和薄膜铌酸锂的优势将更为突出。

  根据5家以上的机构一致预测，在市盈率为正的科技、媒体和电信股票中，有24只股票的净利润增速有望在未来两年达到30%以上，例如移远通信、指南针、中际旭创和新易盛等公司。

  最近，远通信宣布，人工智能领域是公司着重关注的之一。公司的智能算力模组能够根据客户的需求，应用于各种类型的智能终端产品，例如智能摄像头、户外机器人、边缘计算盒子、无人机、智慧零售等下游应用场景。更多股票资讯，关注财经365！